理財健診－168循環投資 穩健、機會兼得

保德信投信表示，40世代的父母理財不能僅考慮自己的需求，必須將小孩、家庭全數納入考量，依職涯發展來看，40世代的陳志偉事業上仍處於成長時期，未來薪資仍有上調的可能性，建議在投資理財上可以穩健偏向積極的操作。

此外，考量目前全球通膨上升，保德信投信認爲，目前高通膨來自暫時性和長期結構性因素，前者以供應鏈瓶頸、商品價格等爲主，預期將在2022年第二季之後，伴隨基期效應見頂回落，但考量就業市場改變，將帶動薪資上漲，加上租金高漲，預期2022全年通膨仍將高於十年平均，若陳志偉持續持有現金恐被通膨侵蝕，應透過適當金融資產幫助資金抵禦通膨環境。

保德信投信進一步指出，扣除每個月兩位孩子的花費、生活支出、房貸等費用後，餘裕的資金便是陳志偉與太太能掌握的資產，此時兩人的家庭投資理財仍可以股票型基金爲主，債券爲輔，透過股債7：3的方式參與目前全球的景氣成長多頭行情，建議佈局美股基金、臺股基金、全球中小型股基金，以及醫療等產業型基金，債券部分則建議持有美元高收益債基金。

在資金配置上，保德信投信建議，陳志偉可以將每月的2.5萬做爲子女教育基金定期定額的資金，根據試算，如果陳志偉夫妻倆的小孩分別是10歲與8歲，距離讀大學的時間還有八至十年之久，以每個月投入2.5萬，投資至少八年，年化報酬率8％計算，到了孩子18歲時的資本利得，將可以累積超過330萬元的教育基金，足夠孩子上大學、甚至出國深造。

至於夫妻倆退休金的部分，保德信投信指出，陳志偉手邊的150萬，若能以168循環投資法定期定額投資，一次持有波動低的核心基金及具成長機會的衛星基金，且停利不停扣，同時掌握穩健及機會兩大財富，能加速達成兩人退休的目標。首先，陳志偉可以將150萬元放在較爲穩健的母基金，包括美國投資及債、美國高收益債等波動低、防禦性爲主的標的，每月再從母基金固定轉投資2至3萬元至子基金，透過系統嚴守投資紀律。

保德信投信進一步說明，由於168循環投資法既能保有定期定額的功能，又增加不定額扣款的調整機制，當基金淨值漲幅達到適合的停利目標、約10％至20％之間，系統會自動協助落袋爲安，並持續扣款，相對地，若基金淨值下跌達一成時，系統則會加碼逢低買進，積極提高微笑曲線的效益。

試算結果顯示，以168循環投資法投資15年，最高可以將資產放大三倍，以陳志偉夫妻的150萬爲例，等於總資產能增值超過450萬元，且十年之後夫妻倆養育孩子的支出可望下降，屆時每月可支配所得上升，再將部分資金納入投資，能加速累積退休資產。