恆大:網傳萬科、金茂收購恆大項目資產包消息不屬實

針對近日網傳萬科金茂收購恆大項目資產包的消息,恆大集團表示,“相關消息嚴重不實,對惡意造謠者將保留追究其法律責任的權利。 ”

恆大鐵腕槓桿有息負債猛降3000億,許家印用了這三招

滄海橫流方顯英雄本色

2020年,敦促房企降槓桿的“三道紅線政策,要求大型房企“限時達標”。

2021年,監管部門針對房地產信貸再下猛藥:對商業銀行設立“房地產貸款餘額佔比”和“個人住房貸款餘額佔比”兩道紅線,房企回款驟然降速。政策鉅變雙重重壓,降槓桿和現金流,成爲幾乎所有房企都必須破解的超級難題

總資產規模和負債規模均位居行業前列的恆大,更被置於風頭浪尖

疾風知勁草。

最新的數據顯示,2021年6月底,中國恆大有息負債下降至約5700億元,較2020年峰值下降約3000億。淨負債率降至100%以下,成功實現限期內“三條紅線”一條變綠。

短短一年時間,逆市大幅降槓桿,恆大做了什麼?

猛抓回款:半年回款超3200億元

快速回款是恆大破局的關鍵。

7月1日發佈的公告顯示,2021年5月27日至6月30日,自啓動購房優惠大促銷活動以來的35天內,實現合約銷售金額938.3億元,銷售回款874.9億元。今年上半年,恆大累計實現合約銷售金額3567.9億元、銷售回款3211.9億元,同創歷史新高。

恆大的這張成績單來之不易。

2021年初,人民銀行和銀保監會聯合下發的《關於建立銀行業金融機構房地產貸款集中度管理制度的通知》開始生效核心內容是對商業銀行設立“房地產貸款餘額佔比”和“個人住房貸款餘額佔比”兩道紅線。

麪包財經根據2020年報,對A股38家上市銀行的房地產業貸款和個人住房貸款情況進行了梳理。統計結果顯示,13家上市銀行的房地產貸款佔比或個人住房貸款佔比超線。即便未超線的銀行,貸款額度也相當緊張。

但是,恆大已經提前做了戰略調整。2020年3月,恆大提出“高增長、控規模、降負債”的新戰略。隨後果斷展開多輪優惠促銷。

尤其在進入2021年之後,得益於強大的執行力和率先的戰略調整,使得恆大在全行業回款困難之時,逆市實現了超過90%的銷售回款率。這爲去槓桿奠定了基礎。

緩拿地,壓降3000億有息負債

去年以來,恆大主動放緩了拿地節奏,大幅減少現金流出。

恆大敢於主動控制拿地節奏,底氣來源於已經擁有充分的土地儲備。截至2020年末,中國恆大土地儲備面積高達2.31億平方米。此外,恆大還擁有未入表的舊改項目約100個。即便放緩拿地速度,土儲規模仍然能滿足未來公司發展需求。

開源節流雙管齊下。到2021年6月底,恆大有息負債已從去年最高時8700多億元降至約5700億元,大幅下降約3000億元。

恆大近期公告,已安排自有資金約136億港元,用於償還2021年6月28日到期的14.51億元美元債,以及所有境外美元債到期的應付利息

到2022年3月前,中國恆大再無到期的境內外公開市場債券。

通過減少有息負債,中國恆大實現淨負債率降至100%以下,“三條紅線”成功實現一條變綠。

資本,分拆優質資產上市

恆大還通過爲旗下業務板塊引入戰略投資者、分拆上市等方式增厚資本實力。

2020年下半年以來,恆大旗下物業汽車、交易服務平臺等板塊,陸續登陸資本市場或引入戰略投資者。

2020年12月,物業板塊分拆上市,淨募集資金69.16億港元。

2020年9月和2021年1月,恆大汽車兩次引入戰投合計300億港元。

2021年3月,房車寶成功引入多名戰略投資者入股163.5億港元。

目前,中國恆大主營房地產、物業管理、新能源汽車以及互聯網等業務均已實現上市,構成了四大上市平臺。此外,房車寶、恆大童世界、恆大冰泉等業務未來也可能陸續籌劃上市。

2021年3月的業績發佈會上,許家印給出了未來三年降檔計劃:2021年6月30日將淨負債率降至100%以下,2021年12月31日現金短債比達到1以上,2022年12月31日將資產負債率降至70%以下,全面達到監管要求,實現“三條紅線”全部轉綠。

首個目標如期實現,展望未來的發展,在加速銷售和回款、控制拿地規模、增厚資產等方式共同發力下,預計中國恆大將較好的完成降負債目標,逐步兌現“三條紅線”全部轉綠的承諾。