永豐投信新投資級債 擁4大優勢

近五次降息循環美國投資級公司債券收益率

看好美國進入降息循環，債市有機會迎來好光景，永豐投信於11月4日開始募集「永豐三至六年機動到期成熟市場優先順位投資級債券基金」，訴求聚焦成熟市場優先順位投資等級債券，搭配季配息機制，將協助投資人把握期待已久的債市投資契機。

永豐三至六年機動到期成熟市場優先順位投資級債券基金擬任經理人吳如玉表示，觀察歷史經驗，降息循環啓動後，降息步伐將持續一段時間，債券潛在資本利得空間也值得期待。

吳如玉說，依Fed 9月利率點陣圖預估，今年底利率區間預期落在4.25％～4.50％，2025年底則在3％～3.5％，長期均衡利率約在2.5％～2.75％，顯示降息時間較長和降息幅度可期。

再以1989年代以來五次降息循環來看，根據歷史經驗，美國投資級公司債券收益率於降息循環前後觸及波段高點，在降息啓動後，利率將一路走低，在降息早期階段提供絕佳投資機會，投資人宜提早進場，把握利率水位。

吳如玉指出，將募集的永豐三至六年機動到期成熟市場優先順位投資級債券基金有四大優勢：存續期間拉長，增加投資組合預期收益率提升之機會；設置三至六年提前結算機制，當淨值達標可提前到期；投資成熟市場優先順位投資級債，較能降低因債券違約所造成的損失程度；最後，設置美元、臺幣雙幣別，和季配息、累積受益權單位類型，方便理財需求。

永豐投信表示，「永豐三至六年機動到期成熟市場優先順位投資級債券基金」將於11月4日至8日展開募集，銷售機構爲永豐金證券、永豐銀行、元大證券、元大銀行、統一證券，或洽永豐投信，單筆投資門檻最低只要3萬元，相較於投資單一海外債券申購金額明顯更低，而且一次即可持有數十檔成熟市場優先順位投資等級債券，投資風險相對分散，相當適合追求穩健債息需求的投資人將之作爲理財計劃工具。