研調:Q1全球筆電出貨 跌十年同期低點

受限市場需求欲振乏力,2022年第四季的傳統週期性動能未能發酵,消費者可支配所得在高度承壓下,即便筆電品牌在北美及中國雙雙祭出促銷價,銷售結果仍不如預期,預計終端庫存去化將持續延長至2023年第二季,進一步影響通路下單更爲保守及謹慎。

除此之外,2023農曆年較往年提前,且品牌預春節後中國大陸疫情恐成一大變因,除了需求前景低迷,也擔憂零組件供給再次出現問題影響出貨,因此品牌選擇拉擡熱賣機種庫存,挪移部分訂單提前至2022年底出貨,此舉也導致2023年第一季筆電出貨量呈現季減9.5%,預估僅3,510萬臺,創下十年同期新低。

另一方面,在地緣政治持續升溫下,促使近幾年大廠考量重新佈局供應鏈策略。其中以美系品牌最爲積極,除由於政經背景壓力,因其規模較大而擁有供應商話語權,因此據TrendForce觀察,基於後續局勢的戰略考量,未來筆電在中國外的生產佈局,或將分化成兩種模式。

越南夾帶地理優勢,方便物料由中國運輸至當地,其年輕、相對低廉的勞動人口紅利,更是吸引品牌及代工廠進駐的最大動力。爲因應美系客戶需求,目前仁寶、緯創及富士康均已開始積極推進越南廠區的生產規畫,其中以商務機種爲強項的品牌,2023年預計將越南的出貨佔比拉擡至20%,2027年後可能僅餘20~30%出貨比重留於中國廠區。

而以自家SoC成功再創品牌影響力的美系品牌,早已選定落腳越南,從耳機、手機至筆電建立品牌完整的產品聚落爲目標,預估2023年其筆電于越南的出貨比重將達該品牌的10%。

至於另一美系品牌則以就近消費市場爲主要訴求,貼近具有相當規模的消費經濟體。2023年除了提升墨西哥廠區生產量,直接服務北美市場外,亦積極尋找印度當地的合作伙伴,透過在地生產銷售的模式,享有減免稅額的優待,將大幅度提升其產品的定價優勢,且根據聯合國統計,印度人口將於2023年內超越中國,成爲全球人口數最高的國家,未來勢必成爲兵家角逐之地,能否複製中國模式將值得期待。